晶圓行業供需分析報告的主要分析要點是:
1)晶圓行業產能/產量分析。是指統計分析生產者在某一特定時期內,可生產出的商品總量以及已生產出的商品總量;同時分析這一時期內晶圓行業產能/產量結構(區域結構、企業結構等)。
2)晶圓行業進出口分析。是指統計分析同上時期內晶圓行業進出口量、進出口結構、以及進出口價格走勢分析。
3)晶圓行業庫存及自用量等分析。
4)晶圓行業供給分析。市場供給量不等於生產量,因為生產量中有一部分用於生產者自己消費,作為貯備或出口,而供給量中的一部分可以是進口商品或動用貯備商品。
5)晶圓行業需求分析。是指統計分析上述時期內下游市場對晶圓行業商品的需求總量分析;同時分析這一時期內下遊行業需求規模、需求結構以及需求總量的區域結構等。
6)晶圓行業供給影響因素分析。包括價格因素、替代品因素、生產技術、政府政策以及下遊行業發展等。
7)晶圓行業需求影響因素分析。包括可支配收入改變、個人喜好的改變、借貸及其成本、替代品和互補品的價格轉變、人口數量和結構、對將來的預期、教育程度的改變等。
晶圓行業供需分析報告是基於經濟學中有關供需關係理論為基礎的分析成果。晶圓行業市場供給是指生產者在某一特定時期內,在每一價格水平上願意並且能夠提供的一定數量的商品或勞務;晶圓行業市場需求指的是下游有能力購買,並願意購買某個具體商品的欲望,顯示的是其它因素不變的情況下,隨著價格升降,某個體在每段時間內所願意買的某商品的數量。
中信證券研報表示,晶圓廠先進位程在AI時代的產能需求增量明顯,美國制裁倒逼國內先進位程需求回流。國內廠商正在積極追趕,同時在設備供應、良率提升、客戶拓展方面仍存在一些瓶頸,亟待突破。建議重點關注先進位程晶圓代工和國產半導體設備兩個細分環節。一、從供給層面來看,中國大陸先進位程晶圓代工廠是全球產能擴張的龍頭。「挖礦總要買鏟子」,關注國內半導體設備和零部件應用到先進位程、晶圓代工等環節的企業,未來有望迎來訂單的突破。二、從需求層面來看,先進位程或將持續緊缺,成熟製程供需相對平衡。建議關注國內稀缺的先進位程晶圓廠,以及由於其具有成本效率優勢、能夠獲取更高市場份額的頭部成熟製程晶圓廠。
周五早盤英特爾股價下跌逾8%,此前這家晶片製造商預計季度虧損將超預期,並警告可能退出晶圓代工業務——儘管新任CEO陳立武已制定轉型計劃。陳立武周四暗示將放棄前任CEO帕特-蓋爾辛格(Pat Gelsinger)的核心戰略,警告稱若缺乏需求支撐的投資,英特爾可能退出晶圓代工業務,這將危及千億美元資產並加深對台積電的依賴。